人口形势变化对人身险行业的影响
发布时间：2021-10-25 08:16:35 作者： 来源：中国银行保险报网
□王琰皓
2020年11月，我国开展了第七次全国人口普查。普查结果显示，我国人口在数量、结构、素质等方面与2010年普查相比发生了较为明显的变化。人口形势变化，也为人身险行业带来机遇和挑战。
人口数量增长、人口素质提升和老龄化节奏加快，为人身险行业发展带来机遇。
2010-2020年，我国人口总数持续增长。2020年我国大陆人口数14.11亿人，较2010年增长5.38%，为人身险行业发展奠定坚实基础。一方面，人口增长为人身险行业提供更多的承保空间，2020年我国新生人口约1200万人，为行业提供更多潜在承保对象。另一方面，近10年人口增长提供了更多的劳动力，助推销售团队增员。2020年人身险行业营销员超700万人，是2010年的3倍。代理人渠道规模与营销员人数变化趋势基本一致，在劳动力增长带动下的营销员人数增长，为代理人渠道的发展提供人力支撑。
人口素质方面，随着我国教育水平不断提高，我国人口素质明显提升，拥有大学文化程度人口大幅增加，较2010年增长73.2%。人口素质的提升有利于人们对风险认知提高，加上教育期的拉长，使抚育时间延长，意外伤害、疾病和死亡的影响加深，增加了个人和家庭对风险保障的需求，为保险提供更广阔的发展空间。同时，保险是收入再分配的过程，保费收入和人均可支配收入正相关。人口素质的提高形成人口质量红利，推动人均收入提高。从经济发展的角度，保险也将有更深远的发展。
我国人口老龄化节奏加快，年龄结构上呈现中间年龄段比例减少，两端比例增加，特别是60岁及以上人口比例明显增加，较2010年增加5.44个百分点，其中65岁以上人口比例增加4.63个百分点。随着医疗技术的进步，老年人寿命的增加叠加老龄群体惯性增长，我国人口老龄化在未来将进一步体现。面对人口老龄化节奏加快，保险企业开展第三支柱养老业务是履行社会责任的体现。“十四五”规划纲要为保险服务多层次社会保障体系建设指明了方向，明确发展多层次、多支柱养老保险体系。2021年5月，银保监会发布《关于开展专属商业养老保险试点的通知》，在浙江省（含宁波市）和重庆市开展专属商业养老保险试点。陆续出台的政策把方向锚定在养老储蓄存款、养老理财、专属养老保险、商业养老金等专业养老产品，为保险业深度参与多层次保障体系提供有力支撑。
人口增速下滑、养老产品供需不匹配、抚育压力增加和长寿时代的到来，为人身险行业带来挑战。
虽然我国人口总数整体上升，保险业人口红利仍在，但人口增速从2016年开始逐年下滑，人口出生率从2016年的13.57‰下降至2020年的8.52‰，人口增长放缓将影响行业承保端的发展。同时，传统代理人渠道依赖“人海战术”，适龄劳动人口比重下降叠加快递、外卖等行业迅速发展，对同一劳动群体的竞争加剧，直接影响依赖代理人渠道的传统人身险公司。取消代理人考试红利的消退和疫情加速了这一进程，代理人渠道面临发展瓶颈，对寿险行业利润增长形成压力。
在养老方面，近10年我国老年抚养比持续上升，2020年末老龄抚养比达19.7%，约为2010年的两倍。从目前的人口老龄化趋势和养老金情况来看，未来5-10年，中国预计会有8万亿-10万亿元的养老金缺口，而且这个缺口会随着时间的推移进一步扩大。我国对建立多层次养老保障体系虽然有政策指引，但专业化的老年人产品供给不足，无法满足人们日益增长的健康养老需求。税延养老险、专属商业养老险等尚处于试点阶段，覆盖范围不足。
人口老龄化是阶段性现象，如何提高人们生育意愿和增加出生人口是解决问题的关键。2020年，我国少儿抚养比达26.2%，并保持上升的趋势。保险行业不仅要聚焦养老，更要助力减轻抚育压力。目前抚育压力主要来自意外、疾病和教育支出。在意外和疾病方面，保险公司开发的意外险和健康险产品较为丰富，但服务环节有所不足，尤其是对刚离开父母异地、异国读书的学生，缺少针对性的就医和理赔服务指引。在教育方面，教育保险存在短板。一方面，教育支出不断上涨，教育保险无法满足连年的教育“通胀”；另一方面，大部分教育保险产品内部收益率较低，较市场上其他理财产品有一定差距，缺乏竞争力。
长寿时代到来和人口平均寿命的延长对寿险公司经营能力提出挑战。一是对定价基础产生影响，人口寿命延长直接对年金业务产生影响，公司支付年金期数延长。此外，老人更容易罹患疾病，随着老年人口数量的积累，将提高健康险业务赔付率。二是更加考验资金运用能力，消费者对中长期险种的需求扩大，险企将有更多长期资金，面对未来复杂的利率环境，投资与再投资风险随着资金期限的放长而提高，负债久期拉长，对险企资产负债匹配管理能力提出更高要求。
面对当下的机遇和挑战，人身险行业应坚定走高质量发展路线。
一是建设高质量代理人队伍。随着教育水平上升和人口素质上升，代理人专业性同样需要提高。现阶段代理人渠道增员困难，量变产生质变的反应无法复制。转型打造高质量代理人队伍，提高人均产能、人均新业务价值，将成为行业发展的大方向。
二是助推养老业务高质量发展。行业进一步完善养老政策配套的细则指引，出台养老产品标准，可以为开发产品提供参考。同时，适当提高税延产品税前扣除比例，以及扩大试点范围和放宽试点公司要求，能够更好满足人们对养老产品的需求。此外，行业需加强养老产业统筹和规划，预防供给过剩。鼓励发展养老“轻资产”，关注医养结合、老年社交和健康护理等领域。扩大保险服务群体，不仅要关注“高客”，更要关注其他老年群体，上门养老、社区养老等养老服务大有可为。
三是助力减轻抚育压力。一方面要重视教育险保障功能，目前国内教育保险作为年金产品的一种，强调投资理财功能，但险种成本高、收益低等问题也使现有产品难以满足消费者的需求。可以借鉴发达保险市场的教育保险，在产品设计上更偏向于人寿保险。另一方面要做好学生就医服务，引导社会经验不足的学生正确就医，减少过度治疗、额外花销和疏通就医障碍等。
四是防范长寿时代风险。在监管部门合规监管下，改进传统精算思路，将精算与大数据运算结合，更加合理定价和理赔，做到险企和消费者“双赢”。此外，需加强防范投资风险，注重长期投资理念，发掘价值投资项目。
（作者单位：中国保险保障基金有限责任公司）
□王琰皓
2020年11月，我国开展了第七次全国人口普查。普查结果显示，我国人口在数量、结构、素质等方面与2010年普查相比发生了较为明显的变化。人口形势变化，也为人身险行业带来机遇和挑战。
人口数量增长、人口素质提升和老龄化节奏加快，为人身险行业发展带来机遇。
2010-2020年，我国人口总数持续增长。2020年我国大陆人口数14.11亿人，较2010年增长5.38%，为人身险行业发展奠定坚实基础。一方面，人口增长为人身险行业提供更多的承保空间，2020年我国新生人口约1200万人，为行业提供更多潜在承保对象。另一方面，近10年人口增长提供了更多的劳动力，助推销售团队增员。2020年人身险行业营销员超700万人，是2010年的3倍。代理人渠道规模与营销员人数变化趋势基本一致，在劳动力增长带动下的营销员人数增长，为代理人渠道的发展提供人力支撑。
人口素质方面，随着我国教育水平不断提高，我国人口素质明显提升，拥有大学文化程度人口大幅增加，较2010年增长73.2%。人口素质的提升有利于人们对风险认知提高，加上教育期的拉长，使抚育时间延长，意外伤害、疾病和死亡的影响加深，增加了个人和家庭对风险保障的需求，为保险提供更广阔的发展空间。同时，保险是收入再分配的过程，保费收入和人均可支配收入正相关。人口素质的提高形成人口质量红利，推动人均收入提高。从经济发展的角度，保险也将有更深远的发展。
我国人口老龄化节奏加快，年龄结构上呈现中间年龄段比例减少，两端比例增加，特别是60岁及以上人口比例明显增加，较2010年增加5.44个百分点，其中65岁以上人口比例增加4.63个百分点。随着医疗技术的进步，老年人寿命的增加叠加老龄群体惯性增长，我国人口老龄化在未来将进一步体现。面对人口老龄化节奏加快，保险企业开展第三支柱养老业务是履行社会责任的体现。“十四五”规划纲要为保险服务多层次社会保障体系建设指明了方向，明确发展多层次、多支柱养老保险体系。2021年5月，银保监会发布《关于开展专属商业养老保险试点的通知》，在浙江省（含宁波市）和重庆市开展专属商业养老保险试点。陆续出台的政策把方向锚定在养老储蓄存款、养老理财、专属养老保险、商业养老金等专业养老产品，为保险业深度参与多层次保障体系提供有力支撑。
人口增速下滑、养老产品供需不匹配、抚育压力增加和长寿时代的到来，为人身险行业带来挑战。
虽然我国人口总数整体上升，保险业人口红利仍在，但人口增速从2016年开始逐年下滑，人口出生率从2016年的13.57‰下降至2020年的8.52‰，人口增长放缓将影响行业承保端的发展。同时，传统代理人渠道依赖“人海战术”，适龄劳动人口比重下降叠加快递、外卖等行业迅速发展，对同一劳动群体的竞争加剧，直接影响依赖代理人渠道的传统人身险公司。取消代理人考试红利的消退和疫情加速了这一进程，代理人渠道面临发展瓶颈，对寿险行业利润增长形成压力。
在养老方面，近10年我国老年抚养比持续上升，2020年末老龄抚养比达19.7%，约为2010年的两倍。从目前的人口老龄化趋势和养老金情况来看，未来5-10年，中国预计会有8万亿-10万亿元的养老金缺口，而且这个缺口会随着时间的推移进一步扩大。我国对建立多层次养老保障体系虽然有政策指引，但专业化的老年人产品供给不足，无法满足人们日益增长的健康养老需求。税延养老险、专属商业养老险等尚处于试点阶段，覆盖范围不足。
人口老龄化是阶段性现象，如何提高人们生育意愿和增加出生人口是解决问题的关键。2020年，我国少儿抚养比达26.2%，并保持上升的趋势。保险行业不仅要聚焦养老，更要助力减轻抚育压力。目前抚育压力主要来自意外、疾病和教育支出。在意外和疾病方面，保险公司开发的意外险和健康险产品较为丰富，但服务环节有所不足，尤其是对刚离开父母异地、异国读书的学生，缺少针对性的就医和理赔服务指引。在教育方面，教育保险存在短板。一方面，教育支出不断上涨，教育保险无法满足连年的教育“通胀”；另一方面，大部分教育保险产品内部收益率较低，较市场上其他理财产品有一定差距，缺乏竞争力。
长寿时代到来和人口平均寿命的延长对寿险公司经营能力提出挑战。一是对定价基础产生影响，人口寿命延长直接对年金业务产生影响，公司支付年金期数延长。此外，老人更容易罹患疾病，随着老年人口数量的积累，将提高健康险业务赔付率。二是更加考验资金运用能力，消费者对中长期险种的需求扩大，险企将有更多长期资金，面对未来复杂的利率环境，投资与再投资风险随着资金期限的放长而提高，负债久期拉长，对险企资产负债匹配管理能力提出更高要求。
面对当下的机遇和挑战，人身险行业应坚定走高质量发展路线。
一是建设高质量代理人队伍。随着教育水平上升和人口素质上升，代理人专业性同样需要提高。现阶段代理人渠道增员困难，量变产生质变的反应无法复制。转型打造高质量代理人队伍，提高人均产能、人均新业务价值，将成为行业发展的大方向。
二是助推养老业务高质量发展。行业进一步完善养老政策配套的细则指引，出台养老产品标准，可以为开发产品提供参考。同时，适当提高税延产品税前扣除比例，以及扩大试点范围和放宽试点公司要求，能够更好满足人们对养老产品的需求。此外，行业需加强养老产业统筹和规划，预防供给过剩。鼓励发展养老“轻资产”，关注医养结合、老年社交和健康护理等领域。扩大保险服务群体，不仅要关注“高客”，更要关注其他老年群体，上门养老、社区养老等养老服务大有可为。
三是助力减轻抚育压力。一方面要重视教育险保障功能，目前国内教育保险作为年金产品的一种，强调投资理财功能，但险种成本高、收益低等问题也使现有产品难以满足消费者的需求。可以借鉴发达保险市场的教育保险，在产品设计上更偏向于人寿保险。另一方面要做好学生就医服务，引导社会经验不足的学生正确就医，减少过度治疗、额外花销和疏通就医障碍等。
四是防范长寿时代风险。在监管部门合规监管下，改进传统精算思路，将精算与大数据运算结合，更加合理定价和理赔，做到险企和消费者“双赢”。此外，需加强防范投资风险，注重长期投资理念，发掘价值投资项目。
（作者单位：中国保险保障基金有限责任公司）
